Otc Markets

OTC Markets Preguntas Frecuentes para Empresas e Inversores ¿Qué tipos de empresas se negocian en los mercados OTCQX, OTCQB y OTC Pink? Las empresas que cotizan en nuestros mercados abarcan una amplia gama de sectores, desde los ADRs de grandes conglomerados capitalización de las compañías de crecimiento pequeñas y micro capitalización, SEC informes empresas y bancos de la comunidad; y en todas las principales industrias, incluyendo el metal y la minería, servicios financieros, petróleo y gas, servicios públicos, telecomunicaciones, medios de comunicación, la industria farmacéutica y de tecnología bio, y muchos otros. Los 10.000 valores en nuestros mercados se negocian a través de nuestro sistema de comercio alternativo registrada-SEC, OTC Link® ATS. Valores que cotizan en OTC Link® ATS se organizan en tres mercados diferenciados para informar mejor a los inversores de las oportunidades y riesgos. El OTCQX mejor del mercado es para las empresas establecidas, global, y de crecimiento. OTCQX empresas deben cumplir con los requisitos financieros y continua de divulgación y ser calificado por un banco de inversión profesional tercera parte o asesor fiscal. El riesgo del mercado OTCQB es para empresas en fase de desarrollo empresarial y que aún no son capaces de calificar para OTCQX. Empresas OTCQB deben estar al día en sus informes y deben someterse a un proceso anual de certificación de verificación y gestión. El OTC Pink abierto del mercado es para los agentes de bolsa para el comercio de todo tipo de valores sin que se requiera la participación de la empresa. Para conseguir citado como una garantía OTCQX, OTCQB y OTC Pink, una empresa debe encontrar un corredor de bolsa dispuestos a cotizar sus acciones en OTC Link® ATS. Sólo los agentes de bolsa que son miembros de la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA) puede citar valores, SEC-registrado. La casa de bolsa debe presentar el Formulario 211 con FINRA con el fin de iniciar el proceso. OTC Markets Group no puede recomendar corredores-agentes específicos, pero una serie de empresas han pedido que se incluyan en nuestra 211 Broker-Dealer Lista y da la bienvenida a las empresas a contactar directamente con ellos para discutir la realización de un mercado para su empresa. Haga clic aquí para obtener más información sobre cómo ser cambiado. ¿Qué sucede con acciones cuando una empresa está retirado de la lista de un intercambio? Si un inversionista es dueño de una acción que se ha retirado de la lista de un intercambio y ahora cotiza en OTC Link® ATS, nada ha cambiado con las propias acciones. Los inversores siguen siendo el beneficiario de la acción y pueden operar a través de la casa de bolsa de su elección, pero deben consultar con su agente de bolsa para asegurarse de que proporcionan servicios fuera de la bolsa de valores negociados. Si no es así, habrá que inversionistas para identificar una casa de bolsa que hace prestar servicios en estos valores y es miembro de FINRA y registrado por la SEC. ¿Cómo puedo ver las cotizaciones en tiempo real? Real-Time Nivel 1 Cotizaciones se pueden encontrar en otcmarkets en una página de la cita de los companys. Todas las empresas que cotizan en la mejor del mercado OTCQX y Venture mercado OTCQB patrocinan Nivel en tiempo real 2 citas, gratuitas para los inversores en otcmarkets o en una página web corporativa de los companys. Muchas empresas OTC Pink también patrocinan Nivel en tiempo real 2 citas para los inversores. Sólo tienes que comprobar su página de cotización. Haga clic aquí para obtener más información sobre cómo las empresas pueden patrocinar Nivel en tiempo real 2 Cotizaciones. Los inversores también pueden acceder en tiempo real Nivel 1 y Nivel 2 citas para OTCQX, OTCQB y OTC Pink valores en varios portales financieros. Para obtener más información sobre dónde acceder OTC Markets Market Data Group, visite OTC Market Data Distribuidores y Sitios Web. Por qué no hay cotizaciones de algunos valores? Cotizaciones de valores pueden no estar disponibles en otcmarkets por dos razones: La seguridad es una seguridad en el mercado OTC, Other OTC, o gris. "OTC", "Other OTC" o "Gris de mercado" es un título que no se negocia actualmente en los mercados OTCQX, OTCQB o OTC Pink. Sociedades de valores no están dispuestos o en condiciones de cotizar públicamente valores OTC debido a la falta de interés de los inversores, la disponibilidad de información de la compañía o el cumplimiento normativo. Valores OTC se indican en otcmarkets por un triángulo gris junto al símbolo o en la parte superior derecha de la página de la cita. No existe un mercado interior para la seguridad. Para los títulos sin la pantalla cotización del Nivel 2, una mejor oferta y no se muestra si no hay un mercado interior. Un mercado interior se define por OTC Markets Group ya que dos de cotización precio en la parte respectiva del mercado (ya sea oferta o pedir). Si la seguridad no satisface este requisito entonces n el interior se mostrará en otcmarkets Se permite la venta en corto de OTCQX, OTCQB y OTC Pink valores? Sí Se puede hacer la venta en corto de OTCQX, OTCQB y OTC Pink valores. Usted puede encontrar el corto interés (cantidad de acciones vendidas corto) para determinados valores seleccionando la pestaña venta corta dentro de la página Cita o por ir a la página de corto Datos de ventas. ¿Cómo se están negociando símbolos asignado? FINRA asigna todos los símbolos comerciales para las empresas que cotizan en nuestros mercados. Cualquier seguridad que no tiene ya un símbolo se le asignará uno cuando FINRA despeja el Formulario 211. FINRA no permite que los emisores o agentes de bolsa para elegir símbolos comerciales, pero puede ofrecer símbolo voluntaria cambia por una tarifa. Para solicitar un cambio de símbolo, una empresa debe ponerse en contacto con FINRA Operaciones al +1 866-776-0800. ¿Por qué algunos símbolos tienen cinco cartas? El quinto personaje es un identificador especial que es asignado por FINRA y diseñado para dar más información acerca de la seguridad. Para determinar qué caracteres quinto se utilizan en nuestros mercados, visite nuestra Guía de Simbología. Algunos de los más comunes se encuentran a continuación: F Exteriores Ordinario P Preferred Compartir Q Quiebra Y American Depository Receipt (ADR) ¿Qué es un American Depositary Receipt (ADR)? ¿Cómo no Patrocinado vs. no patrocinados ADR difieren? Una de American Depositary Receipts (ADR) representa la propiedad de las acciones de una empresa no estadounidense que cotiza en los mercados financieros. Programas de ADR son creados por los bancos de depósito con el fin de ayudar a las empresas globales a obtener acceso a los inversionistas de Estados Unidos y para responder a la demanda del mercado. Un programa de ADR emite American Depositary Shares (ADS) que llevan los precios en dólares estadounidenses, a pagar dividendos en dólares estadounidenses, y puede ser objeto de comercio como las acciones de empresas con sede en Estados Unidos. Dado que el ADR se basa en las acciones ordinarias de la compañía fuera de Estados Unidos, el precio de un ADR menudo se moverá en sincronía con el precio de las acciones ordinarias subyacentes vez es considerado el ADR proporción acción ordinaria y tipo de cambio. Un ADR patrocinado es donde la compañía tiene un acuerdo formal con el banco depositario emisión de las acciones de la ADR. Por el contrario, no hay acuerdo es en lugar de un ADR no patrocinados. Para ADRs no patrocinados, el banco depositario establece el ADR, con o sin el consentimiento de la empresa. Programas de ADR no patrocinados no pueden ofrecer a los accionistas de todas las ventajas de la propiedad directa (es decir, los derechos de voto) que a menudo se les concede a los accionistas de ADR patrocinados. Para aprender más sobre cómo funciona un ADR y el valor a una empresa y sus inversionistas, haga clic aquí. La única forma de eliminar una empresa de los mercados OTCQX, OTCQB y OTC Pink es para todos los agentes de bolsa para detener citarlo. Las empresas están obligadas a ponerse en contacto con FINRA Operaciones si ya no existen sus valores, pero aún están siendo citados. FINRA investigará y, en su caso, eliminar el símbolo e informar OTC Markets Group de que lo han hecho. OTC Markets Group luego retire las citas de esta seguridad. ¿Cómo las empresas cambian su símbolo comercial o el nombre? La empresa debe comunicarse con el Departamento de Operaciones de FINRA al +1 866-776-0800 con el fin de cambiar su símbolo comercial o nombre. Las empresas deben ponerse en contacto con el Departamento de Operaciones de FINRA al +1 866-776-0800. FINRA notificará OTC Markets Group de acciones corporativas para las poblaciones OTCQX, OTCQB y OTC Pink. ¿Cómo hacer el comercio se detiene el trabajo sobre OTC Link® ATS? Sólo FINRA o la SEC pueden detener el comercio en OTCQX, OTCQB y OTC Pink valores. A diferencia de los valores que cotizan en bolsa, OTC negocian los valores que no se detienen para la difusión de noticias de la compañía, excepto en el caso de los valores no estadounidenses, lo que puede ser detenido de prensa en conjunto con un alto en el intercambio del país de origen. ¿Qué sucede cuando la SEC suspende negociación o FINRA detiene la negociación de una fianza? Cuando un valor se suspende o se detuvo, OTC Markets Group elimina todas las frases de sistema y muestra un mensaje "Detenido / Suspendido". Suspensiones SEC para OTCQX, OTCQB y OTC Pink valores tienen una duración de 10 días hábiles. Después de que termina la suspensión, agentes de bolsa pueden volver a entrar en sus cotizaciones si cumplen con la Regla 15c2-11. Esta norma requiere la presentación, con FINRA, de un nuevo Formulario 211 que debe incluir la información financiera actual compañía. Haga estados financieros tienen que ser auditados? Reglas FINRA actuales no requieren los estados financieros de la no-SEC informes emisores a auditar a fin de que para despejar el Formulario 211, pero deben ser preparados de acuerdo con los PCGA o, para los emisores extranjeros, de acuerdo con la contabilidad de su país de origen normas. Financieros auditados deben estar disponibles para las empresas en los mercados OTCQX y OTCQB. Para calificar para OTC Pink información actual. empresas que no presenten ante la SEC y no publican estados financieros auditados deben proporcionar una Carta Fiscal con respecto a la información actual. Financieros auditados no son necesarios para las empresas OTC Pink información limitada. Las empresas en OTC Pink Sin información pueden no tener información financiera reciente disponible. ¿Cuál es la alternativa de la Norma de Información (ARS)? Cuando no se requiere el registro de la SEC, las empresas deben generalmente aún hacer que la información a disposición del público de conformidad con la Regla 10b-5 bajo la Ley de Valores y de conformidad con el artículo 144 (c) (2) de la Ley de Valores. OTC Markets Group ofrece la Alternativa Norma de Información para las empresas que optan por hacer que la información material disponible públicamente a los inversores. Para calificar para empresas OTCQX estadounidenses no registrado y la presentación de informes a la SEC puede seguir la Alternativa Norma de Información. Estas empresas presentan información de conformidad con las Guías para la publicación OTCQX estadounidenses y están sujetos a los requisitos de elegibilidad y los términos de las Reglas OTCQX para empresas estadounidenses. Empresas OTCQX ofrecen a los inversores actuales y potenciales con toda la información "material" - la información necesaria para el inversor para tomar una decisión de inversión de sonido. OTCQX compañía divulgación permite a un inversor para entender las operaciones de negocio de los companys y perspectivas. No. La empresa debe presentar el Formulario 15 a la SEC antes de que puedan utilizar la alternativa de informes estándar para actualizar su mercado. El mercado para los emisores SEC-Reporting está directamente vinculada con la puntualidad de sus presentaciones a través del sistema EDGAR. La divulgación de OTC y Servicio de Noticias no deben considerarse una alternativa a un companys informes requisitos de presentación de la SEC. Cuando una empresa desregistra a través de una presentación de la Forma 15, su mercado se determina entonces por presentaciones ante la SEC previas y / o presentaciones a través de la divulgación de OTC y Servicio de Noticias. La advertencia calavera y tibias cruzadas indicar que una empresa tiene un caveat. emptor (o comprador tenga cuidado!) De estado. Este estado indica significa que hay una preocupación de interés público que implica la seguridad, la sociedad o sus directivos. Haga clic aquí para obtener más información sobre la política de Advertencia Emptor. Las empresas pueden obtener la advertencia caveat. emptor eliminado proporcionando divulgación de conformidad con la Norma de Información Alternativa (ARS) a los inversores a través de la divulgación de OTC y Servicio de Noticias o al convertirse al corriente en sus presentaciones ante la SEC. Divulgación de conformidad con ARS debe seguir las Guías para la publicación de OTC Pink básicos. y una Carta Fiscal incluyendo el Anexo B de las Directrices de letras Fiscal debe ser proporcionada. OTC Markets Group, a su discreción, puede continuar la bandera de una fianza como caveat. emptor si cree que sigue siendo una preocupación de interés público. Las empresas deben ponerse en contacto con Servicios Emisor para verificar lo que se necesita para eliminar el aviso caveat. emptor ya que hay una variedad de razones esto puede haber sido añadido. Haga clic aquí para obtener más información sobre la política de Advertencia Emptor. La información de una empresa perfil actualizado se ha actualizado por un representante de la empresa OTCQX, OTCQB o OTC Pink. Una "empresa actualizada" bandera en la página cotización de la compañía indica a los inversores de que la información está actualizada. Representantes de la compañía pueden aprender cómo actualizar el perfil de su empresa aquí. OTC Markets Group utiliza la información proporcionada por un emisor durante el proceso de solicitud OTCQX y OTCQB, incluyendo las formas de Información Personal (PIF) y listas de Accionistas (la "Información"), con el único fin interna de la revisión y tramitación de la solicitud del emisor. OTC Markets Group no publicar, difundir o distribuir la información a un tercero que no sea a petición de un tribunal, el regulador de valores u otra agencia estatal o federal. OTC Markets Group mantiene esta política para asegurar el acceso a la información sea lo más limitado posible. Trading en OTCQX, OTCQB y OTC Pink valores puede llevarse a cabo de lunes a viernes de 6:00 AM a 5:00 PM. La mayoría de cotización y el comercio se produce entre las horas de mercado abierto de 09:30 AM a 4:00 PM (Este); Sin embargo, los participantes del mercado son libres de cotización y el comercio en cualquier momento, siempre y cuando cumplan con la normativa vigente (por ejemplo, FINRA Mejor Ejecución). Para obtener información actualizada sobre vacaciones y hora, haga clic aquí.